Ciclos proeminentes do mercado de ações
Os ciclos discutidos aqui são ciclos de longo prazo e não são relevantes para traders de curto prazo. No entanto, ao ver esses ciclos e entender como os ciclos funcionam, você pode encontrar seus próprios ciclos e estratégias de ciclo para negociar em prazos mais curtos. E, se nada mais, saber sobre esses ciclos pode fazer você parecer muito inteligente sentado à mesa de jantar.
Ciclos do mercado de ações
Um ciclo é um evento ou uma série de eventos que se repetem ao longo do tempo. As circunstâncias podem variar de ciclo para ciclo, mas no geral os eventos gerais ou séries de eventos que compõem o ciclo estão presentes. Um exemplo simples de ciclo é a “estação chuvosa”, presente de alguma forma na maior parte do mundo. Acontece uma vez por ano, começando e terminando aproximadamente na mesma data. As datas exatas variam de ano para ano, mas é altamente provável que o evento ocorra dentro de um período de tempo bastante específico a cada ano. A severidade de cada estação chuvosa também pode mudar, possivelmente devido a ciclos climáticos ainda maiores dos quais não temos conhecimento. Por exemplo, sabemos quando é provável que comece a chuva, mas não sabemos se ela é severa ou branda. Portanto, o ciclo é um evento recorrente que ocorre em intervalos de tempo repetidos. Os ciclos são encontrados em toda a natureza, biologia, mercados financeiros e todos os prazos, de segundos a milhares de anos.
Como você pode imaginar, existem potencialmente centenas de ciclos do mercado de ações, encontrados por vários traders e pesquisadores. Se este tópico lhe interessa, existem muitos livros disponíveis sobre o assunto. Aqui vamos passar por alguns dos ciclos de mercado mais conhecidos.
Quanto mais longo o ciclo, geralmente maior a magnitude dos fundos e topos do mercado de ações que ele irá prever. Quando vários ciclos se alinham para formar um fundo ou um topo, como os ciclos de 54, 18 e 9 anos, todos indicando um fundo na mesma data, isso aumenta o peso da expectativa de um grande fundo nos preços.
Kondratiev Wave
Este é um ciclo ou onda de grande escala que geralmente dura de 46 a 60 anos, com uma média de 54 anos. Também faz você parecer sofisticado na mesa de jantar. Este é principalmente um indicador econômico, mostrando expansão e contração de longo prazo na economia global. Também ajudou a marcar picos em diferentes épocas, como o advento das ferrovias, automóveis, química e tecnologia moderna. Os mercados de ações geralmente precedem grandes movimentos econômicos, pois o mercado de ações é um indicador importante da economia. Portanto, este ciclo ainda é relevante para o mercado de ações.
Ciclo Kuznets
Este é um ciclo mais curto, com duração entre 15 e 25 anos, sendo a média de 18,3 anos. A premissa do ciclo foi originalmente fundada em dados econômicos. Foi encontrado em 1930 por Simon Kuznets. Para aplicar o ciclo, você procuraria os fundos dos principais mercados de ações com cerca de 18 anos de intervalo. A partir dos fundos anteriores do mercado de ações, você pode projetar quando outro fundo do mercado pode ocorrer com base no ciclo.
Ciclo Juglar
O ciclo Juglar dura entre 7 e 11 anos e foi descoberto em 1862 por Clement Juglar. Isso foi posteriormente refinado para um ciclo de 9,2 anos por Edward Dewey. A partir dos fundos anteriores do mercado de ações, você pode projetar quando outro fundo do mercado pode ocorrer com base no ciclo.
Ciclo Kitchin.
Esse ciclo dura aproximadamente 40 meses e é usado por muitos traders de longo prazo para observar fundos e topos nas tendências de longo prazo. Foi descoberto na década de 1920 por Joseph Kitchin.Juglar and Kitchin Cycles with Dow
Fonte: timingsolution.com
Outros ciclos e considerações
Os comerciantes encontraram 1,5 ano ciclos, ciclos anuais, ciclos semestrais e ciclos trimestrais… até ciclos de 2,8 dias.
Embora certos ciclos provavelmente sejam relevantes e possam, de fato, ajudar nas decisões de negociação, outros ciclos podem ser apenas ruídos estatísticos que foram “ajustados” aos dados históricos. Nesses casos, os ciclos estão presentes nos dados históricos, mas podem não continuar a funcionar no futuro.
Também descobrimos que muitos ciclos do mercado de ações funcionam na maior parte do tempo, mas não o tempo todo. Isso pode acontecer porque ciclos ainda maiores e mais poderosos estão funcionando. Por exemplo, uma retração em torno do ponto de 9 anos pode ser extremamente pequena ou inexistente se estivermos em um grande mercado de alta com base em ciclos de longo prazo.
Os ciclos são uma forma de ajudar a melhorar o timing das negociações. Seja no day trading ou no investimento, os ciclos oferecem uma janela de tempo para observar as mudanças de direção. Use também outros métodos de análise, pois a maioria dos ciclos não são precisos o suficiente para serem usados isoladamente.