Ciclos bursátiles destacados
Los ciclos discutidos aquí son ciclos a más largo plazo y no son urgentemente relevantes para los comerciantes a corto plazo. Sin embargo, al ver estos ciclos y comprender cómo funcionan, es posible que pueda encontrar sus propios ciclos y estrategias de ciclo para operar en marcos de tiempo más cortos. Y si nada más, conocer estos ciclos puede hacerte parecer muy inteligente sentado alrededor de la mesa.
Ciclos bursátiles
Un ciclo es un evento o una serie de eventos que se repiten en el tiempo. Las circunstancias pueden variar de un ciclo a otro, pero en general están presentes los eventos generales o la serie de eventos que componen el ciclo. Un ejemplo simple de un ciclo es “la temporada de lluvias”, presente de alguna forma en la mayor parte del mundo. Viene una vez al año, comenzando y terminando aproximadamente en la misma fecha. Las fechas exactas variarán de un año a otro, pero es muy probable que el evento ocurra dentro de un marco de tiempo bastante específico cada año. La severidad de cada temporada de lluvias también puede cambiar, posiblemente debido a ciclos climáticos aún más grandes de los que no somos conscientes. Por ejemplo, sabemos cuándo es probable que comience la lluvia, pero no sabemos la severidad o la suavidad de la misma. Entonces, el ciclo es un evento recurrente que ocurre en intervalos de tiempo repetidos. Los ciclos se encuentran a lo largo de la naturaleza, la biología, los mercados financieros y todos los períodos de tiempo, desde segundos hasta miles de años.
Como se puede imaginar, hay potencialmente cientos de ciclos del mercado de valores, encontrados por varios comerciantes e investigadores. Si este tema le interesa, hay muchos libros disponibles sobre el tema. Aquí repasaremos algunos de los ciclos de mercado más conocidos.
Cuanto más largo sea el ciclo, generalmente mayor será la magnitud de los mínimos y máximos del mercado de valores que pronosticará. Cuando varios ciclos se alinean para formar un fondo o un techo, como los ciclos de 54 años, 18 años y 9 años, todos los cuales indican un fondo alrededor de la misma fecha, esto agrega peso a la expectativa de un gran fondo próximo en los precios.
Onda de Kondratiev
Este es un ciclo u onda a gran escala que generalmente dura de 46 a 60 años, con un promedio de 54 años. También te hace sonar sofisticado en la mesa de la cena. Este es principalmente un indicador económico, que muestra una expansión y contracción a largo plazo en la economía global. También ayudó a marcar picos en diferentes épocas, como el advenimiento de los ferrocarriles, los automóviles, la química y la tecnología moderna. Los mercados de valores suelen preceder a los principales movimientos económicos, ya que el mercado de valores es un indicador principal de la economía. Por lo tanto, este ciclo sigue siendo relevante para el mercado de valores.
Ciclo de Kuznets
Este es un ciclo más corto, con una duración de entre 15 y 25 años, con un promedio de 18,3 años. La premisa del ciclo se basó originalmente en datos económicos. Encontrado en 1930 por Simon Kuznets. Para aplicar el ciclo, buscaría los principales mínimos del mercado de valores con una diferencia de aproximadamente 18 años. A partir de fondos anteriores del mercado de valores, puede proyectar cuándo puede ocurrir otro fondo del mercado según el ciclo.
Ciclo Juglar
El ciclo Juglar dura entre 7 y 11 años y fue descubierto en 1862 por Clement Juglar. Más tarde, Edward Dewey lo refinó a un ciclo de 9,2 años. A partir de fondos anteriores del mercado de valores, puede proyectar cuándo puede ocurrir otro fondo del mercado según el ciclo.
Ciclo de Cocina.
Este ciclo dura aproximadamente 40 meses y es utilizado por muchos comerciantes a largo plazo para observar los mínimos y máximos dentro de las tendencias a largo plazo. Fue descubierto en la década de 1920 por Joseph Kitchin.Ciclos de Juglar y Kitchin con Dow
Fuente: timingsolution.com
Otros ciclos y consideraciones
Los comerciantes han encontrado 1,5 años ciclos, ciclos anuales, ciclos de medio año y ciclos de un trimestre… hasta ciclos de 2,8 días.
Si bien es probable que ciertos ciclos sean relevantes y, de hecho, pueden ayudar con las decisiones comerciales, otros ciclos pueden ser solo ruido estadístico que se ha «ajustado» a los datos históricos. En tales casos, los ciclos están presentes en los datos históricos, pero es posible que no sigan funcionando en el futuro.
También encontramos que muchos ciclos del mercado de valores funcionan la mayor parte del tiempo, pero no todo el tiempo. Esto puede deberse a que están en funcionamiento ciclos aún más grandes y poderosos. Por ejemplo, un retroceso alrededor del punto de 9 años puede ser extremadamente pequeño o inexistente si estamos en un mercado alcista importante basado en ciclos a más largo plazo.
Los ciclos son una forma de ayudar a mejorar el momento de las operaciones. Ya sea en el comercio diario o en la inversión, los ciclos le brindan una ventana de tiempo para observar los cambios de dirección. Use también otros métodos de análisis, ya que la mayoría de los ciclos no son lo suficientemente precisos para usarse de forma aislada.