Trampas para osos y toros: úsalas, no te dejes abusar por ellas

El precio irrumpe en la dirección esperada y salta a bordo con una operación. Momentos después, la ruptura ha fallado y te encuentras en una operación que se está acelerando rápidamente en la dirección opuesta. Bienvenido a trampas para toros y trampas para osos; términos utilizados para describir un evento en el que los comerciantes quedan atrapados pensando que algo está a punto de suceder, solo para que les tiren el cebo y el interruptor. Así es como se ven las trampas para osos y toros, y cómo usarlas en lugar de ser víctima de ellas. Bear Traps y Bull Traps

Bear traps y bull traps ocurren en todos los mercados y en todos los marcos de tiempo. Los veo cuando opero con futuros y los veo en el mercado de divisas. Cuando Londres abre en el mercado de divisas, es muy común ver una trampa alcista o bajista. Por lo general, hay baja volatilidad durante la noche, y cuando Londres abre, el precio se mueve fuera de ese rango (de un lado o del otro) solo para volver al otro lado poco después. Los operadores que observan la sesión nocturna pueden ver esto como una ruptura, y puede que lo sea, pero también podría ser una trampa.

La figura 1 muestra un gráfico de EURUSD de 15 minutos. El rango de la noche está marcado con líneas horizontales, que muestran el máximo y el mínimo de la noche. A medida que abre Londres (resaltado en amarillo), el precio apenas supera el máximo de la noche. Dado que comprar en nuevos máximos es una estrategia común (no una que apruebe), es probable que muchos operadores se vean atrapados por este tipo de movimiento de precios: comprar en el nuevo máximo solo para que retroceda rápidamente hacia el otro lado. Esto se denomina «trampa alcista» porque los compradores (también llamados alcistas) esperan que el precio suba y compran con anticipación; es una trampa porque no funcionó.

Figura 1. Gráfico de 15 minutos de EURUSD

El precio también rompe el mínimo de la noche, por un margen mayor, pero luego se mueve demasiado agresivamente hacia atrás en la otra dirección, esto atrapa a los bajistas o vendedores, y por lo tanto se llama una «trampa para osos». Este fue un día particularmente siniestro para quienes compraron en nuevos máximos o vendieron en nuevos mínimos porque hay otra trampa alcista, ya que el precio sube por encima del máximo anterior solo para revertirse rápidamente. El precio finalmente se asienta en una tendencia bajista.

Cómo lidiar con las trampas

Hay varias formas de lidiar con las trampas. Antes de entrar en ellos, es importante señalar que las trampas para osos y toros son bastante comunes. Dado que son comunes, es importante aceptar que es probable que te veas atrapado en uno en algún momento, y tienes opciones.

1. La primera opción es

no hacer nada. Si tiene un plan comercial ganador, suceden operaciones perdedoras. Acepte que ocasionalmente puede quedar atrapado en una trampa para osos o toros y acéptelo.

2.

Marcha atrás.

Si es un comerciante activo y se siente cómodo con eso, puede «cambiar» su posición. Sal del comercio en el que estás y ve en la otra dirección. Por ejemplo, vende una ruptura a la baja, el precio se mueve solo ligeramente hacia abajo y luego vuelve a la otra dirección. Salga de la posición corta o de la posición de venta, y vaya en largo o compre una llamada.

Si no puede salir de su posición, es posible que simplemente pueda «cubrirse». Por ejemplo, si compró una opción de venta, puede comprar una llamada una vez que vea que se está produciendo la trampa para osos. El peligro aquí es que es posible terminar con dos derrotas en lugar de solo una.

3.No compre rupturas a nuevos máximos ni venda rupturas a nuevos mínimos.

Esta tercera opción implica alterar sus estrategias para evitar configuraciones comerciales que a menudo resultan en trampas alcistas y bajistas. Si bien es una elección personal, y definitivamente no es la única forma de operar, no compro cuando ocurre un nuevo máximo ni vendo cuando ocurre un nuevo mínimo. Durante una tendencia bajista, por ejemplo, vendo durante los pullbacks al alza y salgo justo más allá de los mínimos anteriores (básicamente estoy saliendo con aquellos operadores que recién están entrando en el nuevo mínimo). En una tendencia alcista, entro durante los retrocesos a la baja y salgo de la operación, por lo general justo más allá de un máximo anterior.

4.

Esté atento a las trampas y cámbielas en lugar de la fuga.

Si está frustrado con el comercio de rupturas que fallan (trampas alcistas y bajistas), entonces no intercambie la ruptura. En su lugar, simplemente esté atento a una trampa alcista o bajista y cámbiela. Por ejemplo, ve que se desarrolla un rango pequeño. El precio salta por encima del rango solo para volver a caer rápidamente dentro del rango y continuar cayendo. Ingrese una venta u orden o compre una opción de venta para aprovechar el hecho de que el precio no podría salir del rango más alto, y es probable que baje y pruebe el mínimo del rango.

Palabra final

Las expectativas que no se materializan son parte del comercio. Acéptelo y decida un plan de juego sobre cómo manejará estos eventos. La mayoría de los comerciantes simplemente se enojan con el mercado; no seas uno de estos comerciantes. Existen otras opciones que te permiten convertir un problema o “trampa” en una ventaja. Independientemente del método que elija, asegúrese de probarlo y asegurar su rentabilidad en muchas operaciones antes de utilizar el método con dinero real.