¿Eres adicto a nuevos máximos y nuevos mínimos?
Tal vez debido a que se trata en la mayoría de los libros básicos de comercio, y a menudo se lo denomina « romper
a nuevos máximos (o mínimos)», que operar en un nuevo máximo o nuevo mínimo parece tan atractivo. A la mayoría de los comerciantes se les enseñan estrategias básicas o guías gratuitas para negociar una tendencia alcista comprando (acortando) cuando el precio supera un antiguo máximo (mínimo)… ya que esto «confirma» la tendencia. Si bien esto puede ser rentable algunas veces, muy a menudo no lo será. Si revisa sus gráficos, con frecuencia el precio simplemente eclipsará un antiguo máximo o mínimo y luego retrocederá rápidamente hacia el otro lado. Básicamente, esto te hace sentir como si hubieras realizado una operación en el peor momento posible.La falacia del nuevo máximo y del nuevo mínimo
Como se indicó antes, no estoy diciendo que comprar en nuevos máximos o vender en nuevos mínimos nunca funcione. Por supuesto que puede ser rentable algunas veces. Y en la siguiente sección nos gustará cómo aumentar sus probabilidades si va a comprar nuevos máximos o vender nuevos mínimos.
En la figura 1 he marcado movimientos nuevos a máximos, durante una fuerte tendencia alcista en el S&P 500 ETF. Las flechas rojas marcan nuevos máximos que rápidamente retrocedieron por debajo del punto de entrada en unas pocas barras, lo que hace que el potencial de ganancias sea extremadamente ambiguo. Las flechas verdes marcan repuntes a nuevos máximos donde el precio se mantuvo por encima del anterior durante al menos unos días, lo que hace probable que se haya obtenido al menos una pequeña ganancia. Figura 1. Gráfico diario de ETF del S&P 500
10 transacciones están marcadas, solo tres probablemente fueron rentables y 7 podrían haber sido muy fácilmente no rentables. No es una estrategia de muy alta probabilidad si me preguntas.
Utilicé el S&P 500 porque representa lo que se ve en la mayoría de las acciones y la mayoría de los activos en general. Si bien este es un gráfico diario, este tipo de resultados son típicos cuando se opera en cualquier período de tiempo.
Entonces, ¿por qué es esto? ¿Por qué comprar en nuevos máximos (cortar en nuevos mínimos) no funciona tan a menudo como debería?
Si ha leído mis artículos de comercio diario o cualquiera de mis artículos de estrategia, sabrá que normalmente busco comprar durante un retroceso en una tendencia alcista (consulte:
Opere con ondas medias para obtener una alta probabilidad de éxito para ver el tipo de entrada del que estoy hablando) o vender en un pull-up durante una tendencia bajista.
Dado que opero en mercados tradicionales, utilizo un objetivo de stop y beneficio, y durante una tendencia alcista, mi objetivo generalmente se coloca justo por encima del máximo anterior. En otras palabras, ¡estoy saliendo de mi operación como la mayoría de los operadores novatos están ingresando! Supongo que otros comerciantes profesionales están haciendo lo mismo, lo que significa que a medida que el precio hace nuevos máximos (o mínimos), los profesionales salen y no queda nada para seguir empujando el precio más alto, lo que generalmente resulta en un movimiento hacia el otro lado. y una pérdida para el novato.
Aunque, hay ocasiones en las que no salgo de una posición larga cuando el precio alcanza un nuevo máximo, e incluso puede llegar a un nuevo máximo (corto en un nuevo mínimo)….
Aumento de las probabilidades de operar con nuevos máximos o mínimos
Un comerciante que popularizó la estrategia de comprar nuevos máximos (cortar en nuevos mínimos) fue
Jesse Livermore
a principios del siglo XX, y fue uno de los comerciantes más exitosos de todos los tiempos. Sin embargo, Jesse era muy bueno seleccionando y negociando solo las acciones más poderosas, y salía de una operación de inmediato si no superaba el máximo anterior.
Lo mismo se aplica hoy. Compraré cuando el precio alcance un nuevo máximo si el precio se mueve de manera extremadamente agresiva y parece que seguirá funcionando. Si el precio se acerca lentamente a un máximo anterior, no tengo interés.
La figura dos muestra una operación que publiqué en un artículo anterior que justificaba comprar una ruptura a un nuevo máximo. Observe cómo el EURUSD tiene una gran caída y luego vuelve al máximo anterior, tiene un retroceso menor y luego vuelve a subir. Compré en esa ruptura porque, según la acción reciente del precio, parecía que el precio podría seguir subiendo. Solo en condiciones muy «fuertes» compro en nuevos máximos o corto en nuevos mínimos.
Figura 2. Comercio diario EURUSD: gráfico de 1 minuto
La última palabra
Hay momentos en que comprar en nuevos máximos o vender en mínimos funcionará , e incluso hay veces que lo hago. Pero es probable que una gran cantidad de operaciones basadas en esta estrategia no funcionen. Si va a operar de esta manera, solo hágalo cuando haya una acción de precio muy fuerte y es probable que el precio continúe moviéndose mucho más allá del máximo o mínimo anterior. De lo contrario, recomendaría buscar entradas anteriores, como hacen los profesionales.